消費(fèi)信貸利率非降不可。

小微貸款利率、制造業(yè)貸款利率還在降，利率4%、5%，消費(fèi)信貸還能到36%甚至更高，辣眼睛啊。

事到如今，還試圖用市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)那套邏輯去游說(shuō)，小心監(jiān)管層甩你一句：玩不起就別玩。

前有房住不炒，今有貸惠不割。

這是大勢(shì)。

在民間借貸利率紅線被降到4倍LPR之后，持牌金融機(jī)構(gòu)也迎來(lái)了調(diào)整。

目前的消息是，監(jiān)管部門對(duì)商業(yè)銀行、消費(fèi)金融公司等金融機(jī)構(gòu)提出窗口指導(dǎo)，要求將個(gè)人貸款利率全面控制在24%以內(nèi)。

此前多次傳過(guò)類似訊息，諸如2019年末曾有媒體報(bào)道，部分地區(qū)的消金公司接到地方監(jiān)管的窗口指導(dǎo)，調(diào)整現(xiàn)金貸利率到24%紅線以下。

以24%作為利率紅線，倒是并不意外。過(guò)去很長(zhǎng)時(shí)間以來(lái)，這也是司法保護(hù)的界線。

司法機(jī)關(guān)曾經(jīng)對(duì)民間借貸利率劃定“兩線三區(qū)”，也就是年利率24%的司法保護(hù)線和年利率36%的高利貸紅線，以及由此形成的司法保護(hù)區(qū)（不超過(guò)24%）、無(wú)效區(qū)（超過(guò)36%）、自然債務(wù)區(qū)（24%-36%）等三區(qū)。

不過(guò)，去年8月，最高法發(fā)布新修訂的《關(guān)于審理民間借貸案件適用法律若干問(wèn)題的規(guī)定》，以4倍LPR為標(biāo)準(zhǔn)確定民間借貸利率的司法保護(hù)上限，取代“兩線三區(qū)”的規(guī)定，大幅度降低民間借貸利率的司法保護(hù)上限。

一個(gè)是24%的紅線，一個(gè)是4倍LPR（現(xiàn)為15.4%）的保護(hù)線，新的“兩線三區(qū)”是不是就出來(lái)了呢？

在目前的環(huán)境下，幾乎所有貸款利率都在下降。

央行最新發(fā)布的《第二季度中國(guó)貨幣政策執(zhí)行報(bào)告 》指出，6月貸款加權(quán)平均利率為4.93%，創(chuàng)有統(tǒng)計(jì)以來(lái)新低；企業(yè)貸款加權(quán)平均利率為4.58%，較上年同期下降0.06個(gè)百分點(diǎn)。

另一組數(shù)據(jù)是，上半年，小微企業(yè)新發(fā)貸款合同利率5.18%，分別比上年同期和2019年同期低0.3個(gè)和1.06個(gè)百分點(diǎn)；制造業(yè)貸款合同利率4.13%，比上年同期低0.25個(gè)百分點(diǎn)。

除了貸款利率，支付相關(guān)的費(fèi)率標(biāo)準(zhǔn)，也在調(diào)降。

6月25日，中國(guó)銀行業(yè)協(xié)會(huì)、中國(guó)支付清算協(xié)會(huì)聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于降低自動(dòng)取款機(jī)（ATM）跨行取現(xiàn)手續(xù)費(fèi)的倡議書(shū)》，推動(dòng)ATM跨行取現(xiàn)手續(xù)費(fèi)大幅降低，其中同城業(yè)務(wù)降幅10%以上，大額異地業(yè)務(wù)降幅達(dá)80%以上。

與此同時(shí)，兩家協(xié)會(huì)還呼吁商業(yè)銀行、支付機(jī)構(gòu)等支付行業(yè)主體適當(dāng)降低小微企業(yè)和個(gè)體工商戶支付手續(xù)費(fèi)。

小微貸款利率、制造業(yè)貸款利率還有支付手續(xù)費(fèi)……都下行到這個(gè)份上了，消費(fèi)貸款利率36%，還好意思繼續(xù)嗎？

已經(jīng)到了非降不可的地步了。

時(shí)代的風(fēng)向早已發(fā)生變化。

今年2月，央行在《2020年第四季度中國(guó)貨幣政策執(zhí)行報(bào)告》中指出，高度警惕居民杠桿率過(guò)快上升的透支效應(yīng)和潛在風(fēng)險(xiǎn)，不宜依賴消費(fèi)金融擴(kuò)大消費(fèi)。

幾乎同一時(shí)間，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步規(guī)范商業(yè)銀行互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)的通知》，通過(guò)三項(xiàng)定量指標(biāo)嚴(yán)控聯(lián)合貸款業(yè)務(wù)規(guī)模，并且要求地方法人銀行不得跨區(qū)域開(kāi)展互聯(lián)網(wǎng)貸款業(yè)務(wù)，大大遏制了互聯(lián)網(wǎng)貸款的無(wú)序擴(kuò)張。

今年7月，據(jù)媒體報(bào)道，監(jiān)管部門要求網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)在與金融機(jī)構(gòu)開(kāi)展引流、助貸、聯(lián)合貸等業(yè)務(wù)合作中，實(shí)現(xiàn)個(gè)人信息與金融機(jī)構(gòu)的全面“斷直連”，現(xiàn)有的助貸商業(yè)模式有可能被顛覆。

前不久，央行金融市場(chǎng)司司長(zhǎng)鄒瀾在國(guó)新辦新聞發(fā)布會(huì)上表示，將積極引導(dǎo)商業(yè)銀行審慎、規(guī)范開(kāi)展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，加強(qiáng)消費(fèi)貸款用途管理。

可以預(yù)期的是，在未來(lái)很長(zhǎng)一段時(shí)間里，審慎與規(guī)范將是消費(fèi)金融行業(yè)的主旋律，而合規(guī)成本勢(shì)必會(huì)不斷上行。

一邊是利率收緊，一邊是成本上升。